Потребитель на рынке депозитов

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ АСТРАХАНСКОЙ ОБЛАСТИ

Государственное автономное образовательное учреждение Астраханской области высшего образования

«Астраханский государственный архитектурно - строительный университет»

(ГАОУ АО ВО «АГАСУ»)

КОЛЛЕДЖ СТРОИТЕЛЬСТВА И ЭКОНОМИКИ АГАСУ

Исследовательская работа

на тему:

«Потребитель на рынке депозитов»

Студент:

Группа:

Руководитель:

ВВЕДЕНИЕ

Первым депозитом для человека как источником сохранения очевидно была земля. К примеру, нашел первобытный человек пару долларов и думает, как же сберечь свои честно найденные деньги, мало ли непонятных неандертальцев ходит кругом и принимает гениально решение — закопаю под этим камнем, по крайней мере до отпуска. Но основным минусом данного способа является то, что если вежливые люди убедительно попросят показать место Вашего «закопанного» депозита, Вы не сможете им отказать в этом и соответственно потеряете контроль над ним.

Так как хранение ценностей и денег в земле приобретало массовый характер, количество вежливых людей которые уговаривали показать место хранения увеличивалось, соответственно следующим местом хранения денег стали хорошо охраняемые или неприкосновенные территории: дома олигархов, купцов, которые позволяли себе военизированную охрану, храмы и другие безопасные места. Родиной первых организованных мест для хранения и обмена средств является Греция, где то две с половиной тысячи лет назад крестьяне и рабочие приносили свои сбережения в места где находились «менялы». Хранение денег выглядело как комната со столом на котором стояли подписанные кувшины с деньгами кому они принадлежат. Менялы нужны были для того, чтоб совершать обмен монет одних городов на другие Так как торговля была хорошо развита, эти «менялы» пользовались такой популярностью, что центральная площадь Афин – Агора была занята ними на половину, конечно за обмен они брали свою комиссию. Потихоньку кроме функций обмена их начали использовать как средство сбережения, а также и заработка.

Следующий исторический этап развития депозитов проходил в Древнем Риме в первом столетии до нашей эры. В римском праве начали появляться нормы законов, которые начали регулировать эти взаимоотношения. Там же и возник термин «депозит» как вещь отданная на хранение, появилось понятие срочного депозита- выданного на определенный срок, также нормативно определялись максимальные ставки по депозитам (даже тогда они были в диапазоне 6%-12% годовых).

Развитие условий хранения денег, обмена, заработка основывалось на местах для безопасных расчетов- таким образом появлялись первые прототипы банков. Название «Банк» пошло от итальянского «banco» — стол, на которых менялы раскладывали монеты. По некоторым данным первый в мире банк был основан группой менял в Генуе в той же Италии в 1407 году на территории старинного дворца и назывался Банк Сан-Джорджо, одним из его клиентов который оформлял там ссуду был знаменитый Христофор Колумб.

Дальше история депозитов развивалась вместе с фантазией банкиров, которых интересовало в первую очередь привлечение большего количества клиентов, для этого депозиты становились более удобными, понятными, гарантированными, длинными, короткими, валютными, срочными, сложными с дополнительными услугами, с подарками, с бонусами и конечно с «бесплатными сыром». Актуальность данной темы обусловлена огромным значением депозитов в экономике, так как именно они составляют значимую долю ресурсов коммерческих банков, которые затем размещают их, удовлетворяя потребности населения, нуждающихся в денежных ресурсах.

И на сегодняшний день финансовые вклады значительно отличаются от тех, что существовали ранее. Именно поэтому целью данной работы я ставлю подробный разбор роли и сущности вкладов, понятие их значимости для потребителя и рассмотрение их особенностей как для Астраханской области, так и для России в целом.

Для достижения данной цели при реализации данной темя необходимо решить следующие задачи: описать специфику и виды депозитных вкладов; изучить специфику и этапы ведения финансовой деятельности; изучить перспективы улучшения и развития вкладов.

Сегодня современные финансовые рынки коренным образом изменились, в связи с тем, что они стали гораздо более сложными, диверсифицированными и рискованными. Развитие экономической отрасли финансов способствует экономическому росту, а его доля в экономике развитых стран выросла. Денежный сектор генерирует накопления, которые, со своей стороны, преобразуются в инвестиции в реальный сектор экономики. Главными участниками рынка финансовых услуг являются: потребитель финансовых услуг (гражданин) и финансовые организации, являющиеся профессиональными участниками финансового рынка.

Потребитель финансовых услуг - физическое лицо, являющееся стороной договора или лицом, в пользу которого заключен договор, либо которому оказывается финансовая услуга в целях, не связанных с осуществлением предпринимательской деятельности.

Другим участником финансового рынка являются финансовые организации - юридическое лицо, осуществляющее на основании соответствующей лицензии банковские операции и сделки либо предоставляющее услуги на рынке ценных бумаг, услуги по страхованию или иные услуги финансового характера, а также негосударственный пенсионный фонд, его управляющая компания, управляющая компания паевого инвестиционного фонда, лизинговая компания, кредитный потребительский союз и иная организация, осуществляющая операции и сделки на рынке финансовых услуг.

По сути, депозит — это и есть вклад, но отличием данного понятия является то, что помимо денежных средств можно использовать дополнительные банковские активы в виде ценных металлов, выгодных акций и так далее На рынке денежных услуг финансовая организация и пользователь - это две части одного целого, которые находится в состоянии борьбы вместе и такая "борьба", характеризующаяся неравенством сторон, и ложится в базу рыночной экономики.

1.1. Виды депозитов

На сегодня день каждый коммерческий банк предоставляет различные виды депозитов:

1. Депозиты до востребования или чековые депозиты дают право на выписывание вкладчиком чека, подлежащего обязательному погашению. Удобство этого вида объясняется безопасностью чеков и простотой совершения платежей путем его выписывания, а также тем, что он дает возможность изымать наличные деньги по первому требованию. Чековые депозиты требуют осуществления дорогостоящих учетных операций и проводок, поэтому большинство банков устанавливают определенную плату за эти услуги. Размеры ее меняются вместе с изменениями размера депозита и числом чеков, выписываемых в течение одного месяца. Однако нередко банки идут на отказ от взимания этой платы, если вкладчик сохраняет достаточный, с их точки зрения, балансовый остаток на счете в течение всего месяца, который используется банком для своих коммерческих целей, например, выдачей ссуды на 60, 90, 120 дней и контокоррентных кредитов.

Одним из основных типов чековых депозитов являются вклады до востребования, имеющие свои особенности:

любое время и без каких-либо ограничений;

помощью чеков;

пользование им в твердой месячной ставке или за каждый выписанный чек;

размера остатка на счете владельцу счета выплачивается "скрытый" процент в форме отказа банком взимать с клиента комиссию за использование счета, однако, при нарушении вкладчиком этого условия, он производит оплату всех операционных издержек банка, связанных с ведением счета и обработкой каждого чека.

резерв в центральном банке в большей пропорции, чем по срочным депозитам.

Многие клиенты банков стремятся минимизировать размеры денежных средств, содержащихся на депозитах такого типа, поскольку по вкладам до востребования не выплачивается эксплицитный (то есть в явно выраженный) процентный доход. Одним из способов минимизации является использование возможностей, предоставляемых счетами с автоматической очисткой. Осуществляя текущие операции с ними, банк "очищает" счет (или переводит их) от любых денежных сумм, превосходящих оговоренный с клиентами минимум, и помещает их в финансовые инструменты, приносящие процентный доход, например, в соглашения об обратном выкупе. Такая операция осуществляется банком в конце каждого делового дня. В тех же случаях, когда в банк поступают чеки для оплаты, необходимые для осуществления этой операции, средства переводятся обратно на тот же вклад до востребования. депозитный рынок чек

Существует и другой способ минимизации кредитового остатка на вкладе до востребования, суть которого заключается в размещении средств на ATS-счетах (automatic transfer service) -счетах автоматического перечисления. Это вид депозитов, который позволяет автоматически перечислять денежные фонды со сберегательных счетов, приносящих проценты, на чековые депозиты для покрытия чеков. Банки, руководствуясь согласием вкладчика, производят перечисления автоматически, с приносящих процент счетов на вклады до востребования по мере того, как возникает потребность покрывать превышение кредита (овердрафт) или поддерживать минимальный баланс на чековых счетах. Такая практика дает возможность вкладчикам держать очень маленькую сумму на вкладе до востребования и одновременно получать процент по счетам автоматического перечисления.

Разновидностью депозита до востребования является контокоррент - единый счет, на котором учитываются все операции банка с клиентом и отражаются как ссуды банка и все платежи со счета по поручению клиента, так и все средства, поступающие на счет в виде переводов, вкладов и т.д. Этот счет по своей принадлежности называется активно-пассивным. Так, кредитовое сальдо по контокорренту означает, что клиент располагает собственными средствам, а дебетовое - в оборот вовлечены заемные средства и владелец счета становится должником банка. По кредитовому сальдо банк начисляет проценты в пользу клиента, по дебетовому - банк взимает проценты в свою пользу за предоставленную ссуду, причем проценты в пользу банка начисляются по более высокой ставке, чем в пользу владельца счета. Такие счета открываются только надежным клиентам и первоклассным заемщиком как знак особого доверия. Владелец счета при превышении расходов над поступлением средств имеет возможность без специального оформления в каждом отдельном случае получать кредит в пределах определенной суммы, которая оговаривается в договоре с банком.

Другой вид депозита до востребования - текущий счет с овердрафтом, по которому на основании соглашения между клиентом и банком допускается в определенном размере превышение суммы списания по счету над величиной остатка средств, что также может означать заимствование кредита. При овердрафте в отличие от контокоррента заимствование носит случайный характер. Наличие счета с овердрафтом не исключает открытие дополнительных депозитных счетов. Текущий счет с овердрафтом открывается в целях покрытия временных издержек для физических и юридических лиц. Существуют и такие случаи, когда многие банки требуют от своих клиентов поддержания, так называемого компенсационного баланса, в форме не приносящих процентного дохода вкладов до востребования (это необходимо банкам для оплаты банковских услуг). В ряде случаев компенсационный баланс представляет собой платежи за такие услуги, как поддержание договора о предоставлении кредита, а также часть процентных платежей по банковской ссуде.

К депозитам до востребования относятся:

государственного бюджета республиканского и местного значения;

2. Сберегательные вклады. Они распространены в операциях с населением и предназначены для ликвидного вложения небольшого сбережения. От вкладов до востребования отличаются только выплатами, способами снятия денег, периодичностью подсчета процентов. Иногда в них присутствуют налоговые льготы по процентам или они являются вкладами на маленькие суммы с предварительным уведомлением о снятии денег со счета.

К основным типам сберегательных депозитов, предлагаемых в настоящее время казахстанскими банками, относятся счета на сберегательных книжках, счета с выпиской состояния сберегательного вклада, а также депозитные счета.

Счета на сберегательных книжках - нечековые депозиты, приносящие процент, которые можно изымать немедленно. Их особенности заключаются в следующем:

уведомления о предстоящем изъятии денежных фондов с этих депозитов, они редко настаивают на этом;

представить сберегательную книжку, в которую должны быть занесены все детали произведенной операции;

обязательного минимального балансового остатка.

Счета с выпиской состояния сберегательного вклада аналогичны счетам на сберегательных книжках. По ним платится такой же процент, они выполняют те же функции. Особенностью их является то, что сберегательная книжка по ним не ведется, а для произведения записей вместо них используются периодические выписки о состоянии счета. Эта процедура освобождает вкладчиков от лишних хлопот, посещений банка и позволяет поддерживать с ним отношения через почту.

3. Срочные вклады – популярный продукт в банках. Договор действует в течение определённого периода, проценты начисляются по указанной в нём ставке. Именно ограниченный срок действия отличает срочные вклады от других.

Договор срочного вклада заключается на определенный срок, в течение которого деньги обычно нельзя снимать. До истечения срока закрыть счет можно, но вложенные деньги вкладчик получит без процентов или по сниженной ставке — это указано в договоре.

В срочных вкладах часто предусмотрена пролонгация — автоматическое продление по истечении срока действия. Период и условия продления определяются договором и могут отличаться от первоначальных.

Например, в договоре по вкладу на 1 год со ставкой 6% может быть указано, что если не забрать сумму по истечении года, то он «превратится» в депозит до востребования со ставкой 0,1% годовых.

Иногда банки допускают частичное снятие без потери процентов — с лимитами по сумме снятия. В этом случае в договоре должен быть прописан неснижаемый остаток — это минимальная сумма, которая должна остаться на счете. Нельзя снять часть неснижаемого остатка. Есть 2 варианта: снять все сразу, закрыть счет и потерять процентные начисления или оставить на счете эту минимальную сумму или больше.

Также иногда банки допускают дополнительное внесение средств — это возможность положить на счет дополнительные деньги уже после открытия депозита. Проценты будут начисляться на всю сумму. Но снять эти деньги обычно можно только в конце срока.

Срочные вклады позволяют банку планировать использование этих денег в своем обороте, поэтому проценты по ним выше, чем по депозитам до востребования.

1.2. Правовые регулирования депозитных операций

1. Гражданский кодекс Российской Федерации

Вкладные (депозитные) операции кредитных организаций и их отношения с вкладчиками при данных операциях в Гражданском кодексе Российской Федерации регулируются статьями 834 - 844 (глава 44), 845 - 860 (глава 45), 395 и 809. Депозитные договоры должны соответствовать требованиям статьи 426.

В соответствии с этими статьями:

- юридические лица не вправе перечислять находящиеся во вкладах (депозитах) денежные средства другим лицам;

- право на привлечение денежных средств во вклады имеют банки, которым такое право предоставлено в соответствии с разрешением (лицензией), выданным в порядке, установленном в соответствии с законом;

- договор банковского вклада должен быть заключен в письменной форме. Письменная форма договора банковского вклада считается соблюденной, если внесение вклада удостоверено сберегательной книжкой, сберегательным или депозитным сертификатом либо иным выданным банком вкладчику документом, отвечающим требованиям, предусмотренным для таких документов законом, установленными в соответствии с ним банковскими правилами и применяемыми в банковской практике обычаями делового оборота;

- несоблюдение письменной формы договора банковского вклада влечет недействительность этого договора;

- по договору банковского вклада (депозита) одна сторона (банк), принявшая поступившую от другой стороны (вкладчика) или поступившую для нее денежную сумму (вклад), обязуется возвратить сумму вклада и выплачивать проценты на нее на условиях и в порядке, предусмотренных договором;

- договор банковского вклада заключается на условиях выдачи по первому требованию (вклад до востребования) либо на условиях возврата вклада по истечении определенного договором срока (срочный вклад);

- по договору банковского вклада любого вида банк обязан выдать сумму вклада или ее часть по первому требованию вкладчика, за исключением вкладов, внесенных юридическими лицами на иных условиях возврата, предусмотренных договором. Условия договора об отказе гражданина от права на получение вклада по первому требованию ничтожно;

- в случаях, когда вкладчик не требует возврата суммы срочного вклада по истечении срока либо суммы вклада, внесенного на иных условиях возврата, - по наступлении предусмотренных договором обстоятельств, договор считается продленным на условиях вклада до востребования, если иное не предусмотрено договором;

- банк выплачивает вкладчику проценты на сумму вклада в размере, определяемом договором банковского вклада. При отсутствии в договоре условия о размере выплачиваемых процентов банк обязан выплатить проценты в размере существующей в месте жительства заимодавца, а если заимодавцем является юридическое лицо, в месте его нахождения ставкой банковского процента (ставкой рефинансирования) на день уплаты заемщиком суммы долга или его соответствующей части;

- проценты на сумму банковского вклада начисляются со дня, следующего за днем ее поступления в банк, до дня, предшествующего ее возврату вкладчику либо ее списанию со счета вкладчика по иным основаниям;

- банки обязаны обеспечивать возврат вкладов граждан путем обязательного страхования, а в предусмотренных законом случаях и иными способами;

- способы обеспечения банком возврата вкладов юридических лиц определяются договором банковского вклада;

- при заключении договора банковского вклада банк обязан предоставить вкладчику информацию об обеспеченности возврата вклада.

2. Федеральный закон "О банках и банковской деятельности" N 17-ФЗ от 3 февраля 1996 г.

Вопросам осуществления банками операций по привлечению денежных средств физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок) в данном Федеральном законе посвящены статьи 29, 30, 36 и 37.

Ст. 29: Процентные ставки по кредитам, вкладам (депозитам) и комиссионное вознаграждение по операциям устанавливаются кредитной организацией по соглашению с клиентами, если иное не предусмотрено федеральным законом.

Кредитная организация не имеет права в одностороннем порядке изменять процентные ставки по кредитам, вкладам (депозитам), комиссионное вознаграждение и сроки действия этих договоров с клиентами, за исключением случаев, предусмотренных федеральным законом или договором с клиентом.

Ст. 30: Отношения между Банком России, кредитными организациями и их клиентами осуществляются на основе договоров, если иное не предусмотрено федеральным законом.

В договоре должны быть указаны процентные ставки по кредитам и вкладам (депозитам), стоимость банковских услуг и сроки их выполнения, в том числе сроки обработки платежных документов, имущественная ответственность сторон за нарушение договора, включая ответственность за нарушение обязательств по срокам осуществления платежей, а также порядок его расторжения и другие существенные условия договора.

Клиенты вправе открывать необходимое им количество расчетных, депозитных и иных счетов в любой валюте в банках с их согласия, если иное не установлено федеральным законом.

Ст. 36: Вклад - денежные средства в валюте Российской Федерации или иностранной валюте, размещаемые физическими лицами в целях хранения и получения дохода. Доход по вкладу выплачивается в денежной форме в виде процентов. Вклад возвращается вкладчику по первому его требованию в порядке, предусмотренном для вклада данного вида федеральным законом и соответствующим договором.

Вклады принимаются только банками, имеющими такое право в соответствии с лицензией, выдаваемой Банком России. Банки обеспечивают сохранность вкладов и своевременность исполнения своих обязательств перед вкладчиками. Привлечение средств во вклады оформляется договором в письменной форме в двух экземплярах, один из которых выдается вкладчику.

Право привлечения во вклады денежных средств физических лиц предоставляется банкам, с даты государственной регистрации которых прошло не менее двух лет. При слиянии банков указанный срок рассчитывается по банку, имеющему более раннюю дату государственной регистрации. При преобразовании банка указанный срок не прерывается.

Ст. 37: Вкладчики свободны в выборе банка для размещения во вклады принадлежащих им денежных средств и могут иметь вклады в одном или нескольких банках.

Вкладчики могут распоряжаться вкладами, получать по вкладам доход, совершать безналичные расчеты в соответствии с договором.

3. Федеральный закон РФ от 12.04.95 N 65-ФЗ "О внесении изменений и дополнений в Закон РСФСР "О Центральном банке РСФСР (Банке России)"

Ст. 61: В целях обеспечения устойчивости кредитных организаций Банк России может устанавливать им обязательные нормативы:

5) Максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика);

6) Нормативы ликвидности кредитной организации;

8) Максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) граждан.

Контроль за соблюдением коммерческими банками экономических нормативов возлагается на учреждения Центрального банка по месту нахождения коммерческого банка.

Такой контроль осуществляется на основании месячных балансов банка, к которым прилагаются справки с расчетами фактических значений нормативов.

4. Инструкция N 1 "О порядке регулирования деятельности кредитных организаций", введенная в действие письмом Банка России N 02-23 от 30 января 1996 г.

При проверке депозитных операций банка следует обратить внимание на соблюдение им следующих экономических нормативов:

Н2 - норматив текущей ликвидности (отношение суммы ликвидных активов банка к сумме долговых обязательств банка по счетам до востребования и на срок до 30 дней);

Н3 - норматив мгновенной ликвидности (отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме обязательств по счетам до востребования);

Н4 - норматив долгосрочной ликвидности (отношение выданных кредитной организацией кредитов сроком погашения свыше года к капиталу кредитной организации, а также обязательствам кредитной организации по депозитным счетам, полученным кредитам и другим долговым обязательствам на срок свыше года);

Н8 - максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика) - соотношение величины вклада или полученного кредита, полученных гарантий и поручительств данной кредитной организацией, остатков по счетам одного или связанных между собой кредиторов (вкладчиков) и собственных средств кредитной организации;

Н11 - максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения (процентное соотношение общей суммы денежных вкладов (депозитов) граждан и величины собственных средств (капитала) банка).

Максимально допустимое значение данного норматива установлено в размере ... процентов.

Сегодня на сайтах всех финансово – кредитных организаций есть калькуляторы расчета доходности. И поэтому только еще при выборе вклада узнать, какой доход вы с предложенных вкладов можете получить.

Также, доходность вклада можно узнать, спросив у менеджера банка, а можно попробовать рассчитать ее самостоятельно.

Процентная ставка выбранного вами вклада и порядок ее начисления четко фиксируется в договоре открытия банковского вклада.

На сегодня существует два способа начисления процентов:

Проценты могут начисляться в конце срока действия или поэтапно. При поэтапном начислении периодичность указана в договоре: например, ежемесячно или ежеквартально.

Вклады с капитализацией. Капитализация — вариант начисления процентов, при котором банк не переводит начисленные проценты на отдельный счет вкладчика, а добавляет их к изначальной сумме, — за счет этого в следующем периоде проценты будут начисляться на большую сумму. Капитализация возможна только на тех вкладах, где проценты начисляются поэтапно. При одинаковой ставке вклады с капитализацией выгоднее, чем без капитализации. При ежемесячной капитализации общая сумма увеличивается каждый месяц, а вместе с ней растет и сумма процентов, которая будет начисляться.

Расчёт конечной суммы вклада может производиться по формуле:

S = C x (1 + % x d/g)n, где

вклада после начисления процентов;

произойти капитализация согласно договору;

Например, если положить 100 000 рублей со ставкой 6% годовых и ежемесячной капитализацией, то каждый месяц будет прибавляться примерно 0,5% от общей суммы. Через месяц после открытия на счете будет 100 500 Р, и проценты в следующем месяце будут начисляться уже не на изначальные 100 000, а на 100 500 Р. Таким образом, в конце срока на депозите будет 106 167,8 Р. Если бы вклад был без капитализации, в конце срока на счете была бы сумма 106 000 Р. Капитализация увеличила эффективную ставку до 6,17%.

Без капитализации. Для вкладов без капитализации сумма процентов вычисляется проще: стартовая сумма умножается на годовую процентную ставку и на срок в годах.

Процентная ставка по кредиту здесь остается фиксированной. Общая сумма процентов может начисляться ежемесячно или концу срока осуществляемого вклада — при этом начисления происходят в едином размере и не суммируются с телом вклада.

Клиент может в любое время воспользоваться суммой начисленных процентов, которая может переводиться на личный карточный счет. Расчёт суммы может производиться по следующей формуле:

, где значение

предписанный договором;

Пример: при открытии срочного вклада под 8% годовых на 2 года процентные начисления на вложенные 100 000 рублей составят 16 000 рублей. Их можно забрать вместе с первоначальной суммой в конце срока — через 2 года получите 116 000 рублей.

2. Депозитные вклады в Российской Федерации

2.1. Особенности сбережений в России

В современной России объем неорганизованных сбережений значительно превышает размеры организованных сбережений населения. Так, исследование, проведенное «Агентством по страхованию вкладов» совместно с ОАО «Всероссийский центр изучения общественного мнения», показало, что треть домашних хозяйств помещают накопления на счета в банках, более половины предпочитают хранить сбережения дома в российских рублях, 7% в иностранной валюте, и только 2% размещают сбережения на фондовом рынке и в драгметаллах.

В РФ наиболее распространенной формой сберегательного инструмента является банковский вклад. Безусловно, после принятия ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации» ключевым преимуществом банковского депозита стала надежность. Однако следует отметить, что не только конкретный банк, выбранный домашним хозяйством, подвергается риску неплатежеспособности и банкротства, но и вся банковская система в целом. Определенным показателем надежности банка является рейтинг, присвоенный независимыми рейтинговыми агентствами. В зависимости от установленного договором порядка возврата вкладов (депозитов) они подразделяются на вклады до востребования и срочные. Безусловно, наибольшей ликвидностью обладают вклады «до востребования», но доходность по таким вкладам в большинстве случаев не превышает 1%.

В докризисный период наблюдалось постоянное увеличение сбережений домашних хозяйств, направленных в банковский сектор.

Но сохраняющиеся в РФ высокие темпы инфляции 11% - 12% при ставках по депозитам 9%-10% обесценивают привлекательность данного сберегательного инструмента и заставляют домашние хозяйства искать альтернативные инструменты сбережения денежных средств.

Развитие рынка ценных бумаг предоставляет населению новые возможности получения дополнительного дохода от сбережений.

На российском рынке ценных бумаг обращаются как государственные, так и корпоративные ценные бумаги. Государственные ценные бумаги представлены федеральными государственными ценными бумагами, государственными ценными бумагами субъектов РФ и муниципальными ценными бумагами. сбережение государственный накопление инвестиция

На российском фондовом рынке основной объем операций проводится с двумя видами государственных и корпоративных ценных бумаг: акциями и облигациями. Эксперты отмечают, что доходность инвестиций в акции потенциально выше, чем в долговые ценные бумаги, но и риск подобных инвестиций больше, по сравнению с вложениями в облигации. Доход по акциям можно получить как за счет выплачиваемых владельцу дивидендов, так и за счет изменения стоимости ценной бумаги. Однако основной доход инвестора формируется за счет изменения цены бумаги. Так, курс обыкновенной акции Сбербанка РФ в марте 2009 года, достигнув своего минимума, составлял менее 15 рублей за одну акции. В ноябре 2009 года - почти 70 рублей. Инвестиции в облигации считаются наиболее надежным вложением средств на рынке ценных бумаг.

В отличие от акций, стоимость облигаций не подвержена резким колебаниям. Держатель облигации рассчитывает на получение от своих инвестиций фиксированного дохода в форме выплаты процентов. Кроме того, во многих случаях облигации продаются по цене ниже номинала (с дисконтом), а погашаются они заемщиком по номиналу. Разница между ценой покупки и номинальной стоимостью также составляет доход инвестора. Облигации, также как и акции, в зависимости от уровня рисков и величины дохода делят на несколько эшелонов.

Использование государственных и корпоративных ценных бумаг в качестве сберегательного инструмента не получило должного развития в РФ. Согласно проведенным исследованиям лишь около 7% населения готово сберегать денежные средства путем инвестирования в государственные и корпоративные ценные бумаги. Противоположная ситуация сложилась в странах с развитой рыночной экономикой: в США доля сбережений населения в форме ценных бумаг превышает 40% общего объема сбережений. Трудности привлечения населения к операциям с ценными бумагами обусловлены целым рядом причин, ключевой из которых является низкий уровень благосостояния большей части домашних хозяйств. Другой важной причиной является отсутствие у населения теоретических и практических знаний о возможностях фондового рынка, который за прошедшие десять- пятнадцать лет превратился в четко структурированную институциональную систему, регулируемую нормами права, защищающими экономические интересы и права вкладчиков.

В последние годы в РФ более успешно развивается такой сберегательный инструмент, как коллективное инвестирование, представленный двумя формами: 1) паевые инвестиционные фонды (ПИФы); 2) общие фонды банковского управления (ОФБУ).

Паевой инвестиционный фонд (ПИФ) - это объединенные средства инвесторов, переданные в доверительное управление управляющей компании. Сам паевой инвестиционный фонд не является юридическим лицом - это так называемый "имущественный комплекс", а по сути, это инвестиционный портфель. Вкладывая денежные средства в паевой инвестиционный фонд, инвестор заключает с управляющей компанией договор доверительного управления и становится владельцем инвестиционных паев. Имущество, передаваемое в паевой фонд пайщиками, остается собственностью пайщиков, а управляющая компания осуществляет доверительное управление паевым инвестиционным фондом, совершая сделки с этим имуществом.

Паевые инвестиционные фонды бывают трех типов: открытыми, интервальными и закрытыми. В открытом фонде инвестор имеет возможность купить или продать свой пай в любой рабочий день. В интервальном фонде инвестор имеет возможность купить или продать свой пай только в определенные сроки - в так называемые "периоды открытия интервала". Закрытые ПИФы создаются под какой-то проект, и продать свои паи можно только после завершения этого проекта. В зависимости от объектов инвестирования паевой фонд может быть: а) фондом денежного рынка; б) фондом облигаций; в) фондом акций; г) фондом смешанных инвестиций; д) фондом фондов; е) фондом недвижимости (за исключением открытых и интервальных паевых инвестиционных фондов); ж) индексным фондом; 3) фондом особо рисковых (венчурных) инвестиций (за исключением открытых и интервальных паевых инвестиционных фондов). В настоящее время наиболее распространены и привлекательны для частных инвесторов открытые и интервальные паевые фонды акций, облигаций и смешанных инвестиций.

Фонды банковского управления, как и ПИФы, являются коллективной формой доверительного управления. Поэтому, инвестируя средства в ОФБУ, вкладчик, по сути, становится коллективным инвестором, которому в фонде принадлежит доля активов, соответствующая размеру инвестированного капитала. Вкладывая средства в ОФБУ, инвестор приобретает статус учредителя управления. Банк же выступает в качестве доверительного управляющего. Наличие банка в качестве управляющего - это серьезный аргумент для вкладчика в вопросе защиты инвестированного капитала: деятельность любого банка регулирует и строго контролирует Центральный банк России. Управление активами ОФБУ, а также взаимодействие между учредителем управления и доверительным управляющим происходят на основе договора присоединения к фонду. При присоединении к ОФБУ вкладчику выдается сертификат долевого участия, свидетельствующий о факте передачи имущества в виде денежных средств в ОФБУ, а также о размере доли учредителя управления.

Регулирование ОФБУ и ПИФов предполагает наличие у обоих четко определенной и доведенной до всех инвестиционной политики, выраженной в форме инвестиционной декларации, в соответствии с которой доверительный управляющий (управляющая компания) обязана вести инвестиционные операции с общим имуществом фонда. Требования к инвестиционной декларации ПИФов определяются требованиями регулирующего органа к составу и структуре активов фонда. Эти требования в настоящее время различны по типу фонда (закрытый, открытый, интервальный) и в зависимости от генеральной инвестиционной направленности фонда -- категории фонда (денежного рынка, облигаций, акций и т. п.). В ОФБУ у доверительного управляющего есть право полностью самостоятельно формировать инвестиционную политику фонда.

ОФБУ имеют неограниченные возможности по реализации инвестиционных стратегий с западными ценными бумагами, драгоценными металлами, что позволяет составить диверсифицированный портфель и регулировать инвестиционные риски.

В период финансово-экономического кризиса большинство домашних хозяйств при выборе инструментов сбережения денежных средств отдает предпочтение надежности сберегательного инструмента. В качестве одного из таких инструментов, обеспечивающих сохранность денежных средств от инфляции, обесценения активов и прочих факторов, порождаемых высокой волатильностью рынков, эксперты называют вложения в драгоценные металлы: инвестиционные монеты, обезличенные металлические счета, слитки из «физического металла». В течение 2009 года наибольшим спросом пользовались золотые инвестиционные монеты. Монеты из драгоценного металла обладают тем достоинством, что инвестор реально обладает физическим объемом металла, то есть не связан с риском банкротства кредитного учреждения, а, кроме того, в монетах заложен потенциал роста их стоимости через механизм появления нумизматической ценности. Однако многие эксперты отмечают, что обезличенные металлические счета являются более доходным сберегательным инструментом, поскольку покупка обезличенного металла не сопровождается уплатой НДС.

Основным недостатком данного сберегательного инструмента можно назвать высокий порог вхождения на рынки недвижимости или антиквариата. В западных странах с развитой рыночной экономикой вложения в антиквариат являются одним из самых популярных альтернативных сберегательных инструментов. В РФ рынок антиквариата только начинает развиваться. Это связано в первую очередь с отсутствием эффективных механизмов оценки подлинности и рыночной стоимости объектов антиквариата, и как следствием риском мошенничества. Эксперты отмечают, что вложения в антиквариат являются достаточно долгосрочными и низколиквидными, однако, доходность по ним может превышать 100 % в год.

Проведенная общая оценка сберегательных инструментов с точки зрения доходности, ликвидности и надежности позволяет заключить, что в настоящее время единого универсального сберегательного инструмента, подходящего всем домохозяйствам, не существует. Каждое домохозяйство, основываясь на собственных знаниях, предпочтения и ожиданиях выбирает конкретный сберегательный инструмент.

В условиях небольшого уровня организации сбережений государство должно взять на себя функции по созданию благоприятного инвестиционно-сберегательного климата в стране, а финансовые институты активизировать свою работу по привлечению сбережений домашних хозяйств.

2.2. Актуальные вопросы при выборе депозитов

Перед тем как открывать вклад вкладчик должен определиться и разобрать его условия, ответив для себя на несколько вопросов, чтобы лучше понять какой его вид наиболее подходящий.

- Первый вопрос: для кого я открываю вклад?

Вклад можно открыть как на своё имя, так и на имя другого человека. То есть, если вы будете открывать вклад на другого человека, то договор будет заключен именно с вами, но в тоже время вы теряете права на данное вложение, и право распоряжаться им переходит в пользу того на кого был открыт вклад.

- Второй вопрос: до какого срока я хочу держать этот вклад?

Если вы уже точно знаете, через какое время вам могут понадобиться деньги на депозите, то вы имеете возможность сделать срочный вклад — положить деньги на определенный, фиксированный период. Но если вы не имеете определенную дату для снятия денег, то вы имеете возможность оформить вклад до востребования. Но условия возврата вклада порой бывают разными и всегда прописываются в договоре, поэтому перед тем как подписать его – нужно прочитать все условия.

- Третий вопрос: какова цель открытия вклада?.

Если у вас имеется желание просто отложить какую-то сумму, то можно действовать по принципу «положил и забыл». Тогда наилучший выбор вклад с капитализацией, когда проценты, которые банк начисляет по условиям договора, идут на увеличение суммы вклада. Или же можно копить сумму вклада постепенно, откладывая «лишние» деньги каждый месяц, пополняя ими счет вклада.

- Четвертый вопрос: в каком виде их хранить?

Вклады можно открыть не только в российских рублях, но и в иностранной валюте (можно открыть в любой валюте, которую предлагает банк. Проценты на такой вклад будут начисляться в той же валюте) или на обезличенных счетах драгоценных металлов.

Для того чтобы открыть вклад, необходимо, определиться с депозитным продуктом и с банком, где будет осуществляться вклад, предоставив им стандартный пакет документов:

1. Подписанное заявление на открытие личного депозитного счёта, с бланком которой можно ознакомиться на официальном сайте банка или в его отделении;

2. Документы подтверждающие вашу личность в виде паспорта и иной документации. Желательно перед подачей заявления обратиться на сайт компании и узнать информацию по всей необходимой документации, которая понадобится для открытия депозита.

После подтверждения личности разрешено подписание договора, в котором отражены обязанности и права банковского учреждения и клиента. При подписании договора нужно внимательно его читать, поскольку именно здесь отражены основные требования по вкладу и количеству начисляемых процентов.

2.3. Выгодные вклады в Российских банках на 2020 год

и их страхование

Даже в сложной экономической ситуации в 2020 году есть возможность вложить деньги так, чтобы заработать. Один из способов - оформить выгодный депозит для физических лиц. Но в каком из наиболее надежных банков России сегодня самый высокий процент по вкладам? Специалисты агентства Top-RF.ru проанализировали предложения крупнейших банков страны, составив, обзор депозитов в рублях с выгодными процентными ставками.

Вклады физических лиц - традиционный способ вложения денег. Имеется много способов вложить деньги, чтобы получать пассивный доход. Можно купить валюту и ждать, когда она вырастет в цене, можно зарабатывать деньги на Форексе, инвестировать в ПАММ-счет, пытаться получить доход, торгуя бинарными опционами и многое другое.

Все эти способы заработка денег приносят довольно высокую прибыль, но и связаны с определенным риском. Банковские вклады физических лиц же и сегодня остаются наиболее надежным и традиционным способом вложения сбережений в России.

Какие вклады в надежных банках России самые выгодные сегодня?

Каждый банк имеет свою линейку выгодных вкладов для физических лиц с уникальными условиями.

Чтобы хоть как-то привести «к общему знаменателю» параметры вкладов в разных банках, мы попробовали выяснить, какие самые высокие процентные ставки в рублях предлагаются тому, кто намерен открыть депозит сегодня, в 2020 году.

Для чистоты эксперимента мы сравнили ставки в крупнейших банках России по вкладам сроком 12 месяцев, поскольку именно такой период вложений является самым популярным. В качестве расчетной суммы взяли 1 млн рублей. А еще постарались отмести так называемые инвестиционные или комплексные предложения с обязательным вложением денег страхование, ПИФы или акции. В итоге получился следующий список (точные условия и процентные ставки по вкладам уточняйте в банках).

Самые выгодные вклады в надежных банках России на 2020 год:

Вклад «МЕГА Онлайн». Его процентная ставка составляет 5,60%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – 1 000 рублей на срок 365 дней. Так же доступно пополнение вклада, вклад без частичного снятия, без капитализации, проценты начисляются ежемесячно.

Вклад «Весенний процент с Халвой». Процентная ставка - 5,6%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет - 50 000 рублей на срок 365

дней. Так же доступно пополнение вклада, вклад без частичного снятия, без капитализации, проценты начисляются в конце срока вклада.

Вклад «Надежный». Процентная ставка составляет 5,5%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет - 50 000 рублей на срок 367

дней. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, с капитализацией, проценты начисляются ежемесячно.

Вклад «Доходный». Процентная ставка составляет 5,3%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет - 3 000 рублей на срок 395

дней. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, с капитализацией, проценты начисляются в конце срока вклада.

Вклад «Мой доход». Его процентная ставка составляет 5,05%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – 10 000 рублей на срок 397 дней. Так же доступно пополнение вклада, без его частичного снятия, без капитализации, проценты начисляются в конце срока вклада.

Вклад «Для сбережения». Процентная ставка составляет 4,90%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – от 1 млн. рублей на срок 366 дней. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, без капитализации, проценты начисляются в конце срока вклада.

Вклад «Накопительный счет». Процентная ставка составляет 4,07%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет - 1 рубль на срок 365 дней. Доступно пополнение данного вклада, его частичное снятие, с капитализацией, проценты начисляются ежемесячно.

Вклад «Время роста». Процентная ставка составляет 4,90%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – 30 000 рублей на срок 380 дней. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, с капитализацией, проценты начисляются ежемесячно.

Вклад «Капитальный». Процентная ставка составляет 4,75%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – 100 000 рублей на срок 367 дней. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, проценты начисляются в конце срока вклада.

Вклад «Победа+». Процентная ставка составляет 4,59%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – от 1 млн. рублей на срок 1 год. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, с капитализации, проценты начисляются ежемесячно.

Вклад «Сохраняй». Процентная ставка составляет 4,54%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – 400 000 рублей на срок 1-2 лет. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, с капитализации, проценты начисляются ежемесячно.

Вклад «Стабильный рост». Процентная ставка составляет 4,20%.

Условия вклада: минимальная сумма составляет – 50 000 рублей на срок 366 дней. Пополнение данного вклада недоступно, вклад без частичного снятия, с капитализации, проценты начисляются ежемесячно.

Страхованию вкладов подлежат денежные средства физических лиц, находящиеся в банке во вкладах и на счетах, в том валютных.

Максимальная сумма возмещения по вкладам на сегодня составляет 1 400 000 рублей.

Если вклад размещен в долларах США или Евро, сумма возмещения рассчитывается и выплачивается АСВ в рублях по курсу, установленному Банком России на день наступления страхового случая.

3. Дальнейшее развитие депозитных вкладов

3.1. Перспективы развития депозитных операций в России

Развитие депозитных операций необходимо для эффективного функционирования коммерческих банков. Данный процесс потребует от банков поиска и внедрения новых технологий осуществления депозитных операций, разработку новых или усовершенствование уже имеющихся депозитных продуктов и услуг.

Все эти факторы неотъемлемы для привлечения новых клиентов и удержания имеющихся, поскольку внедрение новых позиций в депозитарной деятельности будет благотворно влиять на клиентуру банка, удовлетворяя их потребности, а так же поспособствует привлечению новых клиентов.

Критерии для совершенствования системы депозитарных операций следующие:

онирования, а так же повышения финансовой устойчивости и надежности;

риска;

К основным перспективам в развития депозитарной деятельности банков относятся:

установлением срока - до востребования. Данная функция поможет даже при небольших денежных накоплениях, с большей степенью удовлетворить потребности клиентов банка и увеличить их интерес в размещении своих свободных денежных средств на счетах в банке.

предоставлять клиентам банка дополнительные возможности по использованию своих средств, с приемлемым уровнем доходов;

достичь с помощью создания и дальнейшего использования выработанных видов банковских счетов для каждой отдельной категории вкладчиков, и тем самым улучшить качества их обслуживания;

это в частности касается предоставления льгот клиентам. Так, льготная программа повысит интерес вкладчиков в дальнейшем пользовании услугами и продуктами именно этого коммерческого банка;

гарантировать безопасность банковского вклада, а так же защиту интересов вкладчиков. Такие действия позволят банкам повысить свою надежность, а так же укрепить свое положение в глазах клиентов;

ния в первую очередь, должны стать депозиты физических лиц. Коммерческий банк заинтересован в как можно большей сохранности денежных средств клиентов в качестве своих ресурсов. Именно эти ресурсы формируют кредитную базу для кредитования других клиентов.

Любой коммерческий банк должен быть постоянно заинтересован в привлечении новых клиентов. Если банк привязан к имеющимся клиентам, это ограничивает обеспечение его ресурсами. Для того, чтобы расширить спектр клиентов, банку необходимо разработать качественную депозитную политику. Либо, банк может оптимизировать уже имеющуюся депозитную политику.

Основным направлением в развитии депозитарной деятельности, должно быть постепенное увеличение депозитарных операций путем осуществления качественной депозитной политики, направленной, на расширение спектра вкладов, а так же введение новых видов услуг для их удобства. Совершенствование деятельности банка по улучшению работы полностью зависит от стратегического и среднесрочного планирования, а так же и оперативного управления ресурсами банка.

3.2. Сведения о банковских депозитах и других привлеченных средствах юридических и физических лиц в рублях, иностранной валюте и драгоценных металлах

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В заключение хочется отметить, что депозиты на сегодняшний день являются одним из самых важных источников средств коммерческих банков. Депозитные счета могут являться самыми разнообразными способами и в основном их классификации могут быть положены такие критерии, как источники вкладов, их целевое назначение, степень доходности и так далее.

В то же время нельзя не сказать, что такому источнику формирования банковских ресурсов, как депозиты присущи и некоторые недостатки. Речь идет о значительных материальных и денежных затратах банка при привлечении средств во вклады, ограниченности свободных денежных средств в рамках отдельного региона. Кроме того, мобилизация средств во вклады зависит в значительной степени от клиентов, а не от самого банка. Поэтому конкурентная борьба межу банками на рынке кредитных ресурсов заставляет их принимать меры по развитию услуг, способствующих привлечению депозитов. Для этих целей коммерческим банкам важно разработать стратегию депозитной политики, исходя из их целей и задач. Укрепление депозитной базы очень важно для банков. За счет увеличения общего объема вкладов и расширения круга вкладчиков юридических лиц и физических лиц, можно улучшить организацию депозитных операций и систему стимулирования привлечения вкладов.

Укрепление депозитной базы очень важно для банков. За счет увеличения общего объема вкладов и расширения круга вкладчиков юридических лиц и физических лиц, можно улучшить организацию депозитных операций и систему стимулирования привлечения вкладов. Это можно достигнуть путем расширения депозитных счетов юридических и физических лиц до востребования, что позволит полнее удовлетворить потребности клиентов, улучшить обслуживание, повысить заинтересованность в размещении средств в банках.

В целом же можно отметить, что в нашей стране наблюдается тенденция к увеличению средств на депозитах, увеличивающих свои ресурсы за счет привлечения средств физических лиц, а в целом наблюдается улучшение ситуации в банковской сфере.

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ